Qu'est-ce qui influence les prix des cryptomonnaies?

Bien que le marché des cryptomonnaies soit présent depuis un certain temps, il est toujours étroitement associé à une forte volatilité, des gains et des pertes d'une nuit, et à de nouvelles cryptomonnaies qui sont introduites chaque jour. En fait, 2022 a vu les deux – la capitalisation boursière de la cryptomonnaie leader mondiale, Bitcoin, chuter d'environ 150 milliards de dollars en 24 heures, et aussi Dogecoin grimper de plus de 17 % avec un seul tweet.

De tels événements laissent les traders de détail avec une question – est-il possible de prédire les mouvements de prix des cryptomonnaies en surveillant les mêmes facteurs qui influencent d'autres marchés financiers comme le forex, les matières premières ou les indices boursiers? La réponse à cette question est à la fois oui et non. Certains de ces facteurs s'appliquent également au marché des cryptomonnaies, mais il existe aussi un certain nombre d'événements spécifiques aux cryptomonnaies qui influencent les mouvements de prix de ce marché.

Examinons cela de plus près.

Facteurs communs

1. L'offre et la demande

La loi de l'offre et de la demande peut être un bon indicateur des mouvements de prix des cryptomonnaies.

Désormais, la disponibilité des Cryptomonnaies dépend du nombre de cryptomonnaies en circulation à un moment donné. Ainsi, une augmentation de la circulation des pièces entraîne une offre devenant plus importante que la demande, ce qui fait baisser les prix.

D'un autre côté, lorsque la demande pour une cryptomonnaie dépasse son offre, son prix augmente et peut continuer à avoir un élan à la hausse jusqu'à ce qu'il y ait une diminution de l'offre ou qu'un autre facteur entre en jeu.

2. Coût de production

Le coût de production joue un rôle important dans la détermination du prix de tout produit ou service, et les Cryptomonnaies ne font pas exception. Mais d'abord, comprenons comment les pièces de cryptomonnaies sont produites.

Les pièces de cryptomonnaies sont générées par un processus appelé minage, qui consiste à vérifier les transactions crypto sur la blockchain. Le réseau des mineurs est essentiel à la création de nouvelles pièces crypto, au maintien de la blockchain et au bon fonctionnement des cryptomonnaies décentralisées. Pour réussir dans le minage, les mineurs ont besoin d'ordinateurs puissants et d'électricité, ce qui, bien sûr, augmente leur coût d'investissement. Naturellement, les mineurs n'investiront leurs efforts et leurs ressources pour produire des Cryptomonnaies que si la récompense finale couvre leurs dépenses et inclut un profit.

En d'autres termes, pour que les mineurs puissent réaliser des bénéfices, la valeur des Cryptomonnaies doit être suffisamment élevée, et c'est ainsi que le coût de production affecte leur valeur.

3. Concurrence

Le marché des cryptomonnaies est assez peuplé, et de nombreuses nouvelles cryptomonnaies sont introduites chaque jour. Cela rend le marché plus compétitif. Supposons que les traders pensent qu'une nouvelle cryptomonnaie ou une cryptomonnaie à venir a du potentiel, leur demande pourrait changer, entraînant une baisse de la demande pour les cryptomonnaies généralement populaires. Alors que des pièces populaires comme Bitcoin et Ethereum ont sécurisé les premières positions, leurs prix pourraient subir une chute ou augmenter en fonction de la performance des autres cryptomonnaies. De plus, les prix des principales cryptomonnaies pourraient également affecter d'autres cryptomonnaies.

4. Conditions du marché

En période d'incertitude ou d'inflation, les traders ont tendance à se tourner vers des actifs refuges tels que l'or, le dollar américain ou le yen japonais ; préférant généralement éviter les investissements risqués. Si cela se produit, les traders, en particulier, pourraient préférer vendre ou éviter d'investir dans les Cryptomonnaies, un marché connu pour être volatil et risqué. Inutile de dire que la baisse de la demande pourrait entraîner une fluctuation des prix.

Facteurs spécifiques aux cryptomonnaies

1. Disponibilité sur les plateformes d'échange

Une plateforme d'échange de cryptomonnaies est un endroit où vous pouvez échanger vos cryptomonnaies contre d'autres monnaies numériques ou de la monnaie fiduciaire. La disponibilité sur les plateformes d'échange détermine combien une cryptomonnaie particulière est achetée ou vendue, influençant ainsi ses mouvements de prix.

Les cryptomonnaies populaires sont disponibles sur de nombreuses plateformes d'échange, tandis que les pièces moins connues peuvent n'être disponibles que sur quelques plateformes. Dans ce cas, si les traders souhaitent échanger une cryptomonnaie populaire contre une cryptomonnaie qui n'est pas largement disponible, ils devront effectuer plusieurs échanges et payer des frais à chaque fois qu'ils échangent.

Par exemple, un trader souhaite échanger Avalanche contre Polkadot, mais ne trouve pas d'échange avec les deux Cryptomonnaies. Il devra convertir Avalanche en USD sur une plateforme d'échange et payer des frais. Il devra ensuite convertir l'USD en Polkadot sur une autre plateforme d'échange et payer des frais. Naturellement, cela double le coût d'investissement du trader et pourrait décourager sa demande, ce qui pourrait affecter le prix par la suite.

2. Spéculation

Réglementations

Le marché des cryptomonnaies est à la fois non réglementé et décentralisé. Depuis qu'il a gagné en popularité, les gouvernements du monde entier ont discuté des moyens de le réguler ou de taxer l'argent que les gens utilisent pour l'encaisser. Tout annonce des organismes gouvernementaux est susceptible d'affecter la demande et l'investissement, entraînant finalement une fluctuation des prix des cryptomonnaies.

Médias sociaux

Les médias sociaux et les forums numériques ont également fortement influencé les mouvements de prix des cryptomonnaies. En plus de fournir des informations sur les mises à jour de la blockchain, les médias sociaux sont également devenus la référence pour les opinions des influenceurs de cryptomonnaies. Comme cela a un impact sur l'opinion publique générale, cela influence également la façon dont les traders perçoivent la situation actuelle du marché et leurs décisions d'achat ou de vente, ce qui affecte la demande. Dans ce cas, également, une baisse ou une poussée de la demande influence les prix des cryptomonnaies.

Bien que les prix des cryptomonnaies soient susceptibles de fluctuer, certains facteurs vous permettent de prendre des décisions éclairées avant de passer une transaction crypto. Cependant, aucun de ces facteurs ne peut vous donner une prédiction garantie d'un mouvement de prix. Un moyen plus sûr de développer une stratégie de trading crypto est de tester et d'essayer différentes options et de voir laquelle fonctionne pour vous. Si vous êtes intéressé à développer vos compétences en trading crypto, entraînez-vous avec les fonds virtuels d'un compte démo et gardez ces facteurs à l'esprit avant de trader avec de l'argent réel.