Kufichua athari za kupunguzwa kwa kiwango cha riba mnamo mwaka wa 2024 na Benki ya Uingereza

December 13, 2023

Mandhari ya kifedha inabadilika kila wakati. Mchango mmoja muhimu wa mabadiliko haya ni mabadiliko ya viwango vya riba vilivyowekwa na benki kuu. Mnamo mwaka wa 2024, Benki ya Uingereza (BoE) inatarajiwa kupunguza viwango vya riba, hatua ambayo inaweza kuathiri kwa kiasi kikubwa mazingira ya kiuchumi ya Uingereza, soko la hisa, na thamani ya pauni ya Uingereza.

Makala hii inachunguza madhara yanayoweza kutokea kutokana na mabadiliko kama haya, ikichambua mtazamo wa kiufundi, mandhari ya kisiasa, makadirio ya ukuaji wa kiuchumi, deni la serikali, soko la mali, na soko la ajira, miongoni mwa maeneo mengine.

Uchanganuzi wa kiufundi - Soko la fedha & hisa

GBP/USD pair

Chati ya kila wiki ya GBP/USD inaonyesha hali ya kununua kupita kiasi, huku wastani wa kusonga wa wiki 60 ukitoa msaada karibu na 1.2350. Kwa curioso, wastani huu wa kusonga umekuwa sawa tangu Novemba 2022, ukionyesha uwezekano mdogo wa faida za ziada za GBP. Badala yake, soko linaweza kuelekea kwenye sarafu za hifadhi kama USD, ambayo inaweza kusababisha kufanya vizuri tena kwake.

Kielelezo cha GBP dhidi ya USD — Chanzo: Deriv

‍

FTSE100

Kwa upande wa soko la hisa, FTSE100 (UK_100) imekuwa kwenye kipindi cha mwendo wa upande. Ingawa kiashiria cha Stochastic hakiwekwa katika eneo la kununua kupita kiasi, kiko karibu, ikionyesha uwezekano wa kuvunjika kwa bei. Hata hivyo, kutokana na hali ya kiuchumi isiyo na uhakika nchini Uingereza, kuvunjika kwa chini kunaweza kuwa na uwezekano mkubwa katika tukio la kuharibika zaidi kwa uchumi.

Mchoro wa FTSE100 (UK_100) — Chanzo: Deriv

‍

Mandhari ya kisiasa na GBP

Siasa mara nyingi huchangia kwa kiasi kikubwa katika kuunda maono ya kiuchumi ya nchi na, kwa ujumla, thamani ya sarafu yake. Katika kesi ya Uingereza, Waziri Mkuu Boris Johnson ameshuhudia kushuka kwa kiwango chake cha idhini, katika ripoti ya Conservative Home, ikimshinikiza Waziri wa Fedha Rishi Sunak.

Katika siku za nyuma, mabadiliko makubwa ya GBP/USD yamekuwa yakionekana kabla ya mabadiliko katika ofisi ya Waziri Mkuu. Na uchaguzi ukiwa na tarehe ya mwisho kabla ya Januari 2025, kutokuwa na uhakika kisiasa kunaweza kuwa na athari kubwa kwa mwelekeo wa GBP.

Tazamo la kiuchumi la Uingereza

Kwa kuzingatia hali ya kisiasa, maono ya kiuchumi kwa Uingereza ni muhimu sana. Kama ilivyo kwa robo ya tatu ya mwaka 2023, uchumi wa Uingereza umeshuhudia ukuaji usiobadilika, huku ongezeko la Pato la Taifa likiwa 0%. Inflation inasimama kwenye 4.6%, na kiwango cha msingi cha BoE kiko kwenye 5.25%.

Sekta za viwanda na huduma, ambazo ni wachangiaji wenye nguvu kihistoria kwa uchumi wa Uingereza, zinaonyesha takwimu mseto. S&P Global/CIPS UK Manufacturing PMI kwa Novemba 2023 imepandishwa juu hadi 47.2, ikipita makadirio ya awali ya 46.7 na 44.8 ya Oktoba. Hata hivyo, S&P Global/CIPS UK Services PMI ilipandishwa kwa kiasi kidogo hadi 50.9 mnamo Novemba 2023, ikilinganishwa na makadirio ya awali ya 50.5 na 49.5 ya Oktoba.

Deni la serikali

Kiwango cha deni la serikali ya Uingereza kwa Pato la Taifa kimefikia 100.1%, kuhitaji maamuzi mak serious kuhusiana na hatua za kupunguza matumizi, ongezeko la ushuru, au kupunguza gharama za kijamii. Ukuaji wa uchumi usio na nguvu unaweza kusababisha ongezeko la uwiano huu na kusababisha kuongezeka zaidi kwa deni.

Soko la mali

Soko la mali linaonyesha dalili za kudidimia, huku kiwango cha makadirio ya muamala kikishuka kwa 15% kutoka wastani. Ikiwa gharama za riba za juu zitaanza kuathiri soko la nyumba, inaweza kusababisha kuvurugika kwa sekta ya benki ya Uingereza, ikisababisha kuongezeka kwa mikopo isiyofanya kazi, sera kali za mkopo, na athari zinazoweza kutokea kwenye bei za nyumba na ubora wa mali za benki kwa ujumla.

Ulinganisho wa muamala wa makazi ya Uingereza — Chanzo: Deriv; maelezo yameadapted kutoka ONS

‍

Soko la ajira

Tangu mwaka wa 2011, Uingereza imeona ongezeko endelevu kwenye kiwango cha ajira hadi kuingia kwa janga la COVID-19. Hata hivyo, katika robo ya Mei hadi Julai, kiwango cha ukosefu wa ajira kiliongezeka hadi 4.3%, kutoka 4.2% mwezi uliopita na 3.8% katika robo iliyopita.

Mchoro wa kiwango cha ukosefu wa ajira — Chanzo: ONS

‍

Kwa kumalizia, kupunguza viwango vya riba vinavyoweza kutokea na BoE mnamo mwaka wa 2024 kunaweza kuwa na athari kubwa. Ingawa inaweza kupunguza baadhi ya mzigo wa deni, pia inaweza kuathiri kwa njia mbaya FTSE100 na GBP. Zaidi, kutokuwa na uhakika kisiasa kunaweza kuweza kukandamiza GBP hata zaidi. Ni muhimu kwa wawekezaji na washiriki wa soko kufuatilia karibu maendeleo haya.

Taarifa:

Biashara inambatana na hatari. Utendaji wa awali sio ishara ya matokeo ya siku zijazo. Inashauriwa kufanya utafiti wako mwenyewe kabla ya kufanya maamuzi yoyote ya kibiashara.

Taarifa iliyo ndani ya nakala hii ya blogu ni kwa madhumuni ya elimu tu na haijakusudiwa kuwa kama ushauri wa kifedha au uwekezaji.

Hii habari inachukuliwa kuwa sahihi na yenye ukweli katika tarehe ya uchapishaji. Mabadiliko katika hali baada ya wakati wa uchapishaji yanaweza kuathiri usahihi wa habari.

‍