إعادة التبادل - ما هي إعادة التبادل وكيف تؤثر على تداول الفوركس

لفهم ما هي إعادة التدوير لزوج العملات، فإن الخطوة الأولى هي إدراك جوهر تداول الفوركس بعقود الفروقات، والذي ينطوي على التكهن بتحركات أسعار أزواج العملات دون امتلاك العملات فعليًا. يمكن لمتداولي عقود الفروقات استخدام الرفع المالي، الذي يعمل بصفة أساسية كقرض من وسيط الفوركس، للتحكم في مراكز أكبر باستثمار رأس مال أقل.

عند تداول أزواج الفوركس، يتم شراء عملة بينما يتم بيع العملة الأخرى في الوقت نفسه. على سبيل المثال، عند شراء EUR/USD، فإنك بشكل أساسي تستعير (ثم تبيع) الدولارات الأمريكية لشراء والاحتفاظ باليورو في حسابك.

وبذلك، فإن عقود الفروقات تُدخل مفهوم التداول باستخدام الأموال المُقترضة، مما يؤدي بدوره إلى إضافة رسوم الفائدة.

في هذا الدليل، سنغطي ما يلي:

• ما هي إعادة تبادل الفوركس
• كيفية حساب معدلات إعادة التبادل
• استراتيجيات التداول لتحسين إعادة التبادل
• حسابات MT5 بدون مقايضة

ما هي إعادة التبادل في تداول الفوركس؟

تُعرف إعادة التبادل، أيضًا باسم رسوم المقايضة أو فائدة المراكز الليلية، بأنها التكاليف التي يتعرض لها المتداولون عند الاحتفاظ بمراكز عقود الفروقات مفتوحة لليلة واحدة. تُفرض هذه الرسوم لتعويض الوسيط عن تكاليف الفائدة المتكبدة أثناء تقديم الاقتراض والرافعة المالية اللازمة للمتداولين.

في سوق الفوركس، تعتمد هذه الرسوم على الفارق في أسعار الفائدة بين العملات المعنية في زوج التداول. عندما تشتري عملة بفائدة أعلى مقارنة بتلك التي تبيعها، ستحصل على رصيد. على العكس، إذا كانت فائدة العملة التي تشتريها أقل من تلك التي تبيعها، ستتحمل رسوم إعادة التبادل.

كيفية حساب معدلات التدوير

يمكن للمتداولين حساب رسوم المقايضة باستخدام آلة حساب المقايضة الخاصة بـ Deriv، والتي تحسب بناءً على حجم الصفقة (الحجم)، وحجم العقد (الفوركس هو 100,000)، وقيمة النقطة/الأرقام الخاصة زوج العملات (0.00001 أو 0.001)، والأهم من ذلك، الفارق في أسعار الفائدة بين العملات المعنية في الصفقة (معدل المقايضة):

رسوم المقايضة = الحجم × حجم العقد × قيمة النقطة × معدل المقايضة

على سبيل المثال، لنفترض أنك تريد الاحتفاظ Lotين من EUR/USD بمعدل مقايضة قدره -0.12 مفتوحين لليلة واحدة. 

ستتم محاسبتك على رسوم مقايضة قدرها 0.24 دولار أمريكي للحفاظ على المركز مفتوحًا لليلة واحدة. من المهم أيضًا أن تكون على دراية بأنه في أيام الأربعاء، تكون رسوم المقايضة ثلاثة أضعاف لتغطية أيام نهاية الأسبوع عندما يكون سوق الفوركس مغلقًا. لذا بالنسبة لإعادة التبادل يوم الأربعاء، باستخدام المثال المذكور أعلاه، قد تواجه رسومًا تبلغ 0.72 دولار أمريكي بدلًا من 0.24 دولار أمريكي المعتادة.

يمكنك التحقق من معدلات المقايضة لأزواج العملات الفوركس المحددة على صفحة مواصفات التداول الخاصة بنا.

استراتيجيات التداول لتحسين التدوير

إحدى الاستراتيجيات هي شراء أزواج العملات ذات الفروق الإيجابية في أسعار الفائدة مثل USD/JPY أو بيع أزواج ذات فروق سلبية في أسعار الفائدة مثل USD/MXN. ينتج عن ذلك كسب رسوم إعادة تبادل بدلاً من تحملها. ومع ذلك، بسبب جاذبية كسب هذه "الحمولة"، تكون هذه المراكز عادة مزدحمة جدًا ومعرضة للتقلبات والانكماشات الحادة التي قد توقف المراكز.

من ناحية أخرى، قد يرغب المتداولون الذين يمتلكون مراكز قصيرة في أزواج ذات فروق إيجابية في أسعار الفائدة أو صفقات طويلة في أزواج ذات فروق سلبية في أسعار الفائدة في اعتماد استراتيجية تداول قصيرة الأجل، وإغلاق مراكزهم في هذه الأزواج قبل إعادة التبادل اليومية، وخاصة في أيام الأربعاء لتجنب فرض رسوم المقايضة الثلاثية. 

حساب MT5 بدون مقايضة

للمتداولين الذين يتطلعون لتجنب رسوم المقايضة وإعادة التبادل تمامًا، تقدم Deriv خيار فتح حساب MT5 بدون مقايضة. تلتزم هذه الحسابات بمبادئ التمويل الإسلامي التي تحظر فرض أو تلقي الفائدة. 

بشكل عام، يمكن للمتداولين الذين يفهمون آليات إعادة التبادل والفروق في أسعار الفائدة هيكل مراكز الفوركس الخاصة بهم للاستفادة من كسب رسوم المقايضة أو تقليل أي رسوم مدفوعة. تخطيط مداخل ومخارج وزمان حول إعادة التبادل بعناية هي عناصر رئيسية لاستراتيجية فعالة لتقليل الرسوم في تداول الفوركس. بينما تعتبر إدارة تكاليف إعادة التبادل أمرًا ضروريًا، فمن المهم أيضًا أن يأخذ متداولو الفوركس في اعتبارهم استراتيجيات إدارة المخاطر التجارية الأخرى.

يمكنك فتح حساب تداول تجريبي أو حقيقي مع Deriv هنا لاستكشاف كيفية عمل معدلات إعادة التبادل في أزواج الفوركس.