Uhakiki wa soko: Wiki ya 23-27 Oktoba 2023

Uchumi wa Japani

Investors Chronicle & Bloomberg: Matokeo ya mnada wa dhamana za miaka 20 za Japani yanaashiria mahitaji duni ya ndani kutoka kwa benki na waendeshaji bima. Benki ya Japan, tofauti na benki zingine za kati, inahisi wasiwasi kuhusu kufikia lengo la inflasheni la 2%, huku inflasheni ikiwa karibu na 3%.

Hii inaweza kuleta hofu kuhusu deni kubwa la umma la Japani na kuathiri kampuni za bima na mifuko ya pensheni. Hivyo, BoJ inaweza kuzingatia kupanua jinsi inavyovumilia kama matokeo ya gharama yakaenda juu tena. Wakaguzi wa Societe Generale wanapendekeza kuwa kiwango kinaweza kuongezeka hadi 1.5% Januari 2024.

Benki Kuu ya Ulaya

BNP Paribas: Kizunguzungu cha ongezeko la viwango kinaweza kuwa kikaribu na mwisho wake. Kuongezeka kwa shughuli za kiuchumi zinazoshindwa na inflasheni iliyotarajiwa ya chini kufikia mwishoni mwa mwaka kunaweza kufanya Fed, kama Benki Kuu ya Ulaya na Benki ya England, kusitisha ongezeko la viwango.

Walakini, kuimarika zaidi kunaweza kuwa uwezekano. Badala ya kupunguza mara moja, viwango vya sera vinatarajiwa kubaki juu mpaka katikati ya 2024 ili kupambana na inflasheni. BNP Paribas inatabiri hakuna mabadiliko ya viwango vya sera kwa Fed, ECB, na BoE kabla ya katikati ya 2024, labda ikionyesha mwanzo wa kupunguziwa viwango. Kwa upande mwingine, Benki ya Japan inajiandaa kuanzisha kuimarika kwa fedha katika Aprili 2024.

Mifuko ya hedging na bidhaa

Kitco: Mifuko ya hedging inashuhudia mabadiliko makubwa katika soko la dhahabu, kulingana na ripoti ya CFTC ya hivi karibuni kwa wiki iliyoishia Oktoba 17.

Wataalam wa fedha wameongeza nafasi zao za uwekezaji wa muda mrefu kwa makontena 10,774, kufikia 104,708, wakati nafasi fupi zimepungua kwa makontena 31,096, hadi 89,605. 

Baada ya wiki mbili za kuwa na nafasi fupi, nafasi za uwekezaji zimegeuka kuwa za kibiashara, zikiwa na nafasi ndefu ya makontena 15,103. Wachambuzi wa Société Générale walibaini hili kama hatua ya pili kubwa zaidi ya kufunika fupi katika soko la dhahabu tangu 2006.

Kuimarisha kwa kigezo

CNBC na Fortune: Bill Ackman, mwanzilishi wa Pershing Square, alitangaza uamuzi wake wa kufunika kamari yake dhidi ya dhamana za muda mrefu. Alitaja ongezeko la hatari za kijiografia kama sababu ya hatua hii.

Ana wasiwasi kwamba viwango vya hatari vya dunia hivi sasa vinafanya kudumisha nafasi fupi katika dhamana za muda mrefu kwa viwango vinavyotolewa sivyo ni busara. Mwenyekiti wa Benki ya Shirikisho Jerome Powell alionya kwamba kuongezeka kwa viwango vya dhamana za muda mrefu kunaweza kuwaruhusu benki kuu kusitisha mfululizo wa ongezeko la viwango vya riba.

Walakini, wataalamu wa Wall Street wanatahadharisha kwamba kuimarika kwa kigezo (QT) ni changamoto na gumu kutabiri, ikiwa na hatari zinazoweza kuathiri uchumi.

Viwango vya riba

Sweden Postsen: Tangazo la kiwango cha riba la ECB litafanyika Alhamisi hii. Kulingana na ripoti ya Bloomberg, Rais wa Benki Kuu ya Ulaya Christine Lagarde alifanya mkutano wa simu na Tume ya Ulaya, Urais wa EU, na Eurogroup.

Anatarajia kudumaa katika robo zijazo, huku kukiwa na uwezekano wa kuendelea kuwa mbaya. Lagarde anataja ajira iliyo thabiti lakini pia ishara za kudumaa.

Un employment ya Uingereza

Mwandishi: Benki ya England inatarajiwa kuweka viwango vya riba kwenye 5.25% kwa mara ya pili huku soko la ajira la Uingereza likionyesha dalili za kudumaa.

Takwimu za hivi karibuni zinaonesha kuongezeka kwa kiwango cha ukosefu wa ajira hadi 4.2%, kutoka 4% katika robo ya awali. Watengenezaji wanaripoti hisia zinazoshuka, uzalishaji unaopungua, na tahadhari iliyoongezeka katika utafiti wa CBI.

Wachambuzi wanatarajia Kamati ya Sera za Kifedha ya Benki itahifadhi viwango, wakizingatia udhaifu wa soko la ajira. #BankOfEngland #InterestRates #UKEconomy

Magari ya umeme 

Forbes: Kuongezeka kwa gharama za bima na kupitwa na muda kwa ruzuku kunaleta changamoto katika soko la magari ya umeme la Ulaya. Ripoti za vyombo vya habari vya Uingereza zinaeleza kuwa gharama zinapaa; mmiliki mmoja wa Tesla Model Y alikabiliwa na bili ya bima ya mwaka ifikayo £5,000 ($6,000), ikiongezeka kutoka £1,000 ($1,200) mwaka uliopita.

Huko Marekani, mauzo ya EV yamepungua, yakichukua muda mara mbili zaidi kuuzwa katika Agosti 2023 ikilinganishwa na Januari. Licha ya kupunguziwa bei kwa Tesla, bei za EV zimeanguka kwa 22% ikilinganishwa na mwaka jana. Bima kwa ajili ya magari ya nishati mpya mara nyingi ni ya juu kwa 20% ikilinganishwa na magari ya jadi kutokana na uwiano wa hasara mkubwa.

Uchumi wa Kanada

Benki ya Kanada: Benki ya Kanada imeamua kuidhinisha kiwango chake cha sera kuwa thabiti huku ikiendelea na mkakati wake wa kuimarisha kwa kigezo. Benki inatarajia ukuaji wa Pato la Taifa duniani wa 2.9% mwaka huu na 2.3% mwaka 2024. Uwekezaji wa biashara unakabiliwa na changamoto kutokana na mahitaji duni na gharama za kukopa zilizoongezeka. Wakati huo huo, ongezeko la idadi ya watu wa Kanada linaathiri masoko ya ajira na mahitaji ya makazi.

Kutetereka kwa Yen 

Reuters: Waziri wa Fedha wa Japani Shunichi Suzuki anasisitiza kujitolea kwa Japani kushughulikia mabadiliko ya soko la sarafu kwa haraka. Na yen ikishuka chini ya 150 dhidi ya dola ya Marekani, Suzuki anasisitiza umuhimu wa mabadiliko thabiti ya sarafu kulingana na misingi huku akitaka kuepuka kutetereka kupita kiasi. Suzuki anasisitiza hitaji la mabadiliko thabiti ya sarafu kulingana na misingi huku akiondoa mabadiliko makubwa.

Sheria ya Kijapani inatoa mamlaka kwa serikali kuhusu sera ya fedha, huku Wizara ya Fedha ikiweka maamuzi ya kiingilio.

Ongezeko la viwango vya Ulaya

Mwandishi: ECB imeshikilia viwango vyake vya sera kuwa thabiti, tofauti na ongezeko la viwango 10 yaliyopita yaliyolenga kupambana na kuongezeka kwa gharama za maisha.

Licha ya inflasheni kuzidi lengo la 2%, wasiwasi unaongezeka kuhusu athari zinazoweza kutokea kutokana na ongezeko la viwango kwenye uchumi wa Ulaya, hasa Ujerumani, ambapo matatizo ya uzalishaji yamesababisha mkataba wa mwezi wa nne mfululizo wa kupungua kwa shughuli za biashara katika Oktoba.

Christine Lagarde, Rais wa ECB, anatarajia udhaifu wa uchumi kuendelea. Inflasheni ya Eurozone ilishuka hadi 4.3% Septemba, ikipungua kutoka 5.2% Agosti, ikilinganishwa na 9.9% mwaka mmoja ulio pita.